Slippage (derrapagem) é a diferença entre o preço que você esperava e o preço em que a ordem foi realmente executada. É um custo invisível que aparece principalmente em baixa liquidez e alta volatilidade.
Quando você envia uma ordem a mercado, ela executa no melhor preço disponível naquele instante — que pode ser diferente do que você via na tela um segundo antes. Se o book está fino ou o preço se move rápido (notícia, abertura), a ordem "escorrega" para um preço pior. Essa diferença é o slippage.
Num trade isolado parece pouco. Mas em estratégias de alta frequência (scalping), esse centavo a mais por entrada e saída, repetido centenas de vezes, vira um rombo silencioso.
Você faz scalping e mira R$20,00, mas executa a R$20,02 (slippage 0,02).
Na saída, mesma coisa: mais 0,02 de derrapagem.
→ 0,04 de custo extra por trade só de slippage.
Em 100 trades no dia, com 100 ações cada:
100 × 0,04 × 100 = R$400 "invisíveis" no mês... e isso sem contar corretagem.
É por isso que o slippage é o inimigo silencioso das estratégias que giram muito: ele não aparece no gráfico, mas aparece no extrato.
"Meu backtest é lucrativo, então a estratégia é vencedora no real."
Se a curva do teste sobe, é só aplicar ao vivo que o resultado se repete.
Muitos backtests assumem execução no preço exato, sem slippage nem custos. No real, cada entrada/saída sai um pouco pior — e essa diferença, vezes muitos trades, come o lucro de papel. Ignorar o slippage é um dos maiores enganos de quem testa.
O ponto isento: slippage é um custo real que separa teste de realidade. A Provex explica para você avaliar estratégias com honestidade — nunca prometemos resultado.
O Motor de veredito da Provex existe para separar edge real de ilusão — e isso passa por considerar custos como slippage. Teste, de forma isenta, se a sua estratégia sobrevive ao mundo real, não só ao gráfico do passado.
Conhecer o Motor de veredito →Baixa liquidez, alta volatilidade e ordens a mercado (que executam no melhor preço disponível, não num fixo). Em notícia ou em ativo ilíquido, o preço anda entre o envio e a execução.
Usar ordens limitadas (com risco de não executar), operar ativos líquidos e evitar picos de volatilidade. Não há como eliminá-lo totalmente.
Muitos testes assumem execução no preço exato, sem slippage nem custos. No real, cada trade sai um pouco pior, e isso, vezes muitos trades, corrói o resultado — sobretudo no scalping.